陆资入台的现状研究、问题分析与前景展望调研报告(节选)

陆资入台的现状研究、问题分析与前景展望(节选)

团队成员:程熙、陈俊杰、倪诗、林晓红、古粤阳、杨晨薇
指导老师:蔡伟毅

一、 课题背景
2009年以来,在世界经济仍在衰退的背景下,台湾出口减少、投资萎缩、内需不振,就业形势持续恶化,经济发展动力不足。马英九遂在天时地利人和的条件下与大陆签署了海峡两岸经济合作框架协议(ECFA),并在随后签署了两岸签署金融监理合作瞭解备忘录(MOU),从而拉开了陆资入台投资的序幕。而今,陆资入台已有三四年时间,对台湾的经济也犹如“源头活水”,不断注入新动力,推动台湾的经济继续发展。而本实践队正是以“陆资入台的现状研究、问题分析与前景展望”为主课题,将对陆资入台的各行业、企业进行调查分析,整合可以获得的数据,以了解陆资企业在台现状,并对以后的继续发展进行预测,为其他有意愿对台投资的企业提供参考依据。除此之外,本次将以“厦漳泉地区对台投资意愿调查与分析”为辅助课题,对该地区部分大型企业进行意向调研,了解其对对台投资的意愿。
二、 研究内容
1) 现状分析
2) 对大陆企业的财务分析,透视其经济状况。
3) 查找、统计大陆企业投资对台湾经济发展的影响,包括经济增长、市场多样化、竞争程度增加、企业创新意识增强等方面。
4) 对两岸民众以及企业关于陆资入台进行满意度分析,便于更直接体现民情。
5) 问题分析
6) 前景展望
三、 现有的陆资入台模式
截至2013年1月21日台当局经济主管部门公布最新统计数据显示,该部门所辖“投资审议委员会”2012年核准陆资赴台投资件数为138件,比上年增加35.29%;投(增)资金额共计3.28067亿美元,比上年增加650.11%。
据介绍,自2009年6月30日台湾当局开放陆资赴台投资以来,累计核准投资件数342件,核准投(增)资金额为5.03634亿美元。

1) 设立贸易代表处
陆企在两岸已有贸易合作的基础上进行对台投资,在台设立代表处,往往以销售为主,基本上不进行生产。中小型企业尝试以此深入台湾当地市场,并增加与原有贸易伙伴的技术合作和品牌构建,吸收宝贵经验。深圳有登记的10家企业基本都属于此类模式。
机电产品是台湾自大陆进口最重要的商品,2013年1-3月台湾自大陆进口机电产品55.3亿美元,占自大陆进口总额的54.6%,增长6.3%。从深圳对外经济合作处我们了解到,经深圳对外经济合作处审核批准的10家对台投资的大陆企业均为电子科技类企业,符合深圳的产业结构与行业分布。
2) 台商返台
台湾当地创业者利用大陆的巨大市场和廉价劳动力创办劳动密集型产业,做大做强后返回投资台湾。一方面,早期在大陆的经营使企业具有强大的综合实力和经济能力做后盾,可以承受对台投资初期的亏损,能维持子公司在台长期生存;另一方面,可以利用台湾与国际市场接轨的贸易特点通过台湾打开国际市场,进一步加强品牌知名度与影响力。但纵观台方给出的近400家对台投资的大陆机构和个人可知,此投资模式现阶段只有深圳富士康、厦门欣贺等企业采用。
3) 服务客户,设立分点
应在台客户要求,为便利售前、售后服务在台设分点,并为后续贸易创造条件。陆资入台有利于完善国际性企业的跨地区甚至全球售后服务体系。一些大型高科技企业的产品行销全球,其中包括台湾地区市场。以往,苦于无法直接设立售后服务机构,只能与当地的相关机构合作,虽然也能为客户提供一定范围的服务,但毕竟这一渠道比较间接,无法满足客户多方面的需求。政策允许后,大陆企业可以前往投资设立自己的售后服务机构,这不仅提高了对当地客户的服务效率,同时也通过在台湾当地对相关行业产业链的观察与学习,促进了大陆企业全球售后服务体系的建立和完善。
4) 入股台企,强强联合
在大陆具有技术优势和市场优势的大公司通过入股的方式进行投资,虽然现阶段由于ECFA条款以及台方政策限制,大陆方面尚不能对通过增资、并购等方式投资的现有台湾企业享有控制权,但与台湾企业进行强强联手可以弥补由此带来的部分局限性,同时也是双赢的有效手段。处于发展成熟阶段的大陆高科技企业,在国内竞争对手少,有余力拓展海外市场,却面临来自欧美、日韩等发达国家老牌成熟企业的竞争压力,同时也存在被欧美国家有针对性地反倾销调查甚至制裁的风险。考虑到这两个因素,则可以通过台湾进行过渡,利用台湾公司的相关行业专利进行技术上的交流互补,同时利用台湾的入海口,更便利地将产品远销主要海外市场,并规避反倾销风险。
5) 自然人投资,获取在台政策优惠
财力允许的情况下出于个人目的增加在台居留时间。情况一般为自然人投资,法人投资案例暂无。此类情况的出现一般源于大陆居民与台湾同胞的联姻。由于对个人财产要求较高,故此模式仅为个案。
四、 企业现状与问题分析:
在ECFA 背景下,陆资入台得到关税税率、过程审批、市场开放等方面的支持,大陆对台投资额正在在逐年增长,但截至2012年12月底,台湾开放陆资入台投资的3年半时间里,经台湾投资审议委员会核准的大陆对台投资案例仅342件,投资金额约5.03亿美元,相较于台湾对大陆投资的金额,显示出明显的失衡状态。同时,据实践队对厦门、深圳两地相关政府和企业的调研表明,对台投资的大陆企业以亏损为主,几乎无正利润,由此可见,与大陆的积极对台招商引资相比,台湾对大陆投资的渴望明显不足。根据政府和企业的综合反映,主要存在如下问题:
1) 在台维持企业运作成本高,竞争激烈。
虽然享受ECFA带来的税收优惠,但在台运行企业的成本仍然远高于大陆。一方面,由于台湾明确限制,台湾工资比大陆高100%以上(即为大陆工资的2~3倍),并且劳工严格遵循朝九晚五制度,不允许加班。每天如果工作超过8小时,则超过时间段的工资三倍计算(所以如果要增加企业运作时间只能多招劳工,从而又增加了成本)。另一方面,大陆企业在台知名度尚不高,产品销售量相对较少,存在明显的库存压力,增加了仓储成本。
2) 企业运营尚处于初始阶段,一定程度的亏损属正常现象。
中小型企业对台投资目的以进入台湾市场为主,暂未考虑发展国际市场,自2009年ECFA协议签订后企业投资、投产至今,企业在台分公司运营时间仍然较短,一般为1~2年,运营初期由于品牌知名度以及在台实际摸索期间存在亏损企业新生与成长过程中的正常现象。同时,由于台湾劳动力成本显著高于大陆,同样程度的亏损在对台投资的陆企方面会体现得更为明显,亏损额也会相对更大。
3) 地方政府自主调动的权力小,区位优势难以通过政策体现。
分析企业对台投资的申报模式可知,除计划单列市(大连、青岛、宁波、厦门、深圳)外,一般企业对台投资须层层上报,地方政府很大程度上只能充当经手部门协助中央进行审批;同时,地方政府由于当地赴台投资企业的数量不多、规模较小,以及中央给予的自主权有限,致使地方政府无法为当地企业投资台湾制定“量身打造”的优惠政策,发挥大陆企业的区位优势,也间接导致在政府与企业的互动中,“对台投资”企业尚与“对外投资”企业处于同一类型,未被单独划分出来,故投资入台的陆企往往难以得到足够的重视,享受有针对性的政府帮扶行动。
以融资问题为例,现阶段对台投资的企业以中小型企业为主,企业规模限制导致无法享受政策性融资的支持,只能向四大行、其他股份制银行申请,进行商业融资,然而商业融资的高门槛和高利率往往使企业望而却步。地方政府因职权所限也难以出台有效融资政策,致使企业实际上仍然只能靠自有资金或民间借贷维持在台经营。在台湾的高成本下,大陆经营企业普遍面临的“融资难”问题对投资入台的大陆企业而言更是雪上加霜。
4) 企业对台投资以自主调研为主,与政府以及其他赴台企业之间的合作调研较少,存在明显的局限性。
调查表明,对台投资企业基本以自主调研为主,极少与政府或其他对台投资企业进行合作调研。由于对台投资中小型企业居多,在人员数目、经济素质、市场敏感度上存在较多局限性,单独行动往往难以保证质量与效率。造成企业进入台湾后难以迅速适应当地环境调整经营模式,摸索期较长。更严重的情况下,易导致企业投资台湾的目标和定位失准,引起战略失误。
5) 陆台双方提供的支持缺乏具体执行的细则,实际操作难度大。
陆方在于双方签订的合约以及大陆政策中虽然提出了政策优惠,但由于ECFA和《大陆人民赴台许可办法》及其附件仅从定义和框架上作出了规定,基本都以大纲的形式存在,未制定足够的实施细则和业务流程,也未指派机构和部门负责相关业务。所以除降税等直观优惠外,大陆企业进入台湾的程序执行起来仍然存在困难,尤其在没有先例的领域。以土地购买为例,台湾方面负责此类项目的部门尚未明确,审批文件也由于无先例暂处于空白状态,首例大陆企业在台湾购买土地过程为企业自主拟定批文,并最终与各相关部门负责人进行多方研讨座谈,最后才成功签署。缺乏执行细则易导致实际操作过程中存在“踢皮球”或无应答现象,使部分审批过程效率较低。同时,政策优惠也容易仅停留在口头承诺,实际操作障碍多,中央有针对性的帮扶过程难以有效执行。
6) ECFA中货物条例的局限性
ECFA 的根本宗旨就是加强两岸在经济贸易和投资方面的全方位合作,促进两岸货物贸易和服务贸易进一步自由化,建立有利于两岸经济共同繁荣与发展的经济合作机制.从目前的内容和实施情况来看,ECFA 仍存在一定的局限性。
目前ECFA 仍是以大陆单边对台开放为主,台湾地区对大陆开放的幅度依然不大。现阶段台湾方面对大陆开放的投资领域还相当有限,制造业开放的细类仅占 30%,服务业开放的细类仅占 36%。同时,两岸目前的开放还只是通过早期收获实施,远远未达到兼具货物贸易、服务贸易、贸易投资便利化、产业合作等多方面的合作与开放内容的自由贸易协定的层次。货物贸易领域,台湾地区对大陆产品入台的关税减让产品和减让幅度都比较窄,大陆对台高贸易逆差的现象仍未得到改变。与两岸经贸合作的深度和广度,与台湾企业在大陆投资的行业领域相比,存在明显的不对等。台湾当局的有关官员也表示,可投资项目太少,投资情况和理想相差太远。这种不对等开放使得 ECFA 的自由化目标难以真正实现。
7) 台湾政治风险增加大陆企业家的投资顾虑
台湾政党轮替制度存在固有的政治风险,执政党与在野党之间存在紧张微妙的制衡关系,以至于在台湾当局主张的ECFA指导原则中,“对等原则”主要是出于政治上的考虑,强调不会出现“一国两制”。虽然 2012 年马英九赢得选举,国民党继续执政,但民进党经过近 3 年的整合,积蓄能量与实力,在台湾政坛正蠢蠢欲动。就在其于 2011 年 8 月公布的 “十年政纲”两岸部分内容中,仍继续顽固地否认两岸之间存在 “九二共识”。而 “九二共识”正是两岸建立和平发展关系,展开对话协商并加强合作关系的基石。民进党的立场已经严重威胁到两岸关系,包括两岸经济合作关系未来发展的前景,这也是两岸合作进程在2011 年下半年后明显放慢的背景因素。面对岛内无法确定的政治因素,不仅使两岸 ECFA 后续协商出现更多更复杂的变数,也使大陆企业家对于对台投资和增资持极谨慎的态度。
五、服务贸易合作对陆资入台影响的分析
本文将分为两部分,第一部分以宏观为视角,第二部分从微观入手,来探索ECFA中的“第四条 服务贸易”所代表的具体含义,分析当前陆资入台服务业的现状、问题,并提出一些建议。
宏观视角研究
第一部分是从宏观的角度出发,对ECFA环境下陆资入台大流中的服务贸易业进行剖析,对该行业发展的现状(包括金融领域和非金融领域)解读并就存在的问题给予分析,最后提出实质性的建议。
1) ECFA的签订与服务贸易行业
2010年6月29日海峡两岸关系协会和财团法人海峡交流基金会领导人第五次会谈在重庆举行,海协会会长陈云林和海基会董事长江丙坤在会谈中就签署《两岸经济合作框架协议》(ECFA)。2010年8月17日,台湾立法机构通过《海峡两岸经济合作框架协议》。服务贸易行业开放是ECFA中一个重要内容。在ECFA中,“服务贸易协议的磋商应致力于逐步减少或消除双方之间涵盖众多部门的服务贸易限制性措施;继续扩展服务贸易的广度与深度;增进双方在服务贸易领域的合作。”两岸在早期收获计划中,协商开放了商业服务、通讯服务、金融业等一系列重要行业。
2) 对台服务贸易行业发展的现状
1. 金融领域现状
两岸的金融一直维持着“大经贸,小金融”的不对称局面。2012年,大陆已经是台湾第一大出口地及第二大进口地,双方贸易额达1689.6亿美元,占大陆外贸总值的4.4%,比2011年增加了5.6%,两岸经贸关系不断密切。为了适应双方经贸的发展,和适应后ECFA时期陆资入台的需求,两岸金融合作需要得到长足发展。
2. 非金融领域现状
ECFA涉及的非金融类行业包括商业服务、通讯服务、旅游等方面。
台湾方面在ECFA中作了开放展览服务业(属于商业服务)的承诺。台湾展览服务业在创新、服务和细致度方面都强于大陆。2010年10月,台湾方面已经完成了“台湾会展产业行动计划“的草案,将解禁大陆企业来台办展,但办展仅限于专业展,消费展不能展出。至于在通讯服务方面,台湾和大陆双方纷纷解禁或松绑了双方电影进口配额。
台湾方面在此次ECFA中同时放开了运动及其他娱乐服务业的限制。2008年6月,两岸签署了《海峡两岸关于大陆居民赴台湾旅游协议》,两岸旅游的双向车由此开启,2011年,大陆居民个人赴台自由行正式启动,两岸旅游交流合作达到新的里程碑。2011年大陆赴台旅游人数达122.3万人次,较上年成长4.7%,大陆已成为台湾第一大入境客源市场。与此形成对比的是,陆资进军台湾旅游业却迟迟未能开放。ECFA签订后,陆资正式进军台湾旅游休闲业。2010年,5家陆资企业获准入台投资。
3) 对台服务贸易行业发展的问题分析
1. 两岸政治因素影响
政治因素是两岸投资者需要首要考虑的因素。在2012年《投资环境风险评估报告》中,政治风险方面,台湾排名第六,较去年进步一名。两岸联系更加紧密,军事冲突发生的可能性小。但不可避免地,两岸服务贸易行业的开放仍受政治因素影响。2013年6月21日,海协会与海基会签署了《海峡两岸服务贸易协议》(以下简称《协议》)。根据《协议》,大陆开放80个项目,大于WTO服贸协议承诺开放内容,台湾开放64个项目,小于WTO服贸协议承诺开放内容。海协会会长陈德铭指出,《协议》是ECFA后续协商的阶段性成果,标志着两岸经贸合作迈上了一个新台阶,顺应世界经济发展潮流趋势,立足两岸服务业发展现状,突出两岸特色,对两岸服务业合作做出制度化安排,对於深化两岸经济合作,促进共同发展具有积极意义和深远影响。但这个大陆明显让利的协议,却遭到了宝岛的反对声浪。台湾行政团队由于缺乏经验,事前未与相关部门充分沟通,导致立法院内朝野杯葛,甚至上演争斗。最终国、民两党达成协议,将对《协议》逐条审查、表决。
2. 服务行业开放领域有限
各个领域纵宽开放,行业限制性措施不断减少或者消除,两岸合作才能更加紧密。2012年3月30日,台湾正式公布第三波陆资赴台投资开放项目。本轮“松绑”,制造业新增115项,加之以前的89项,开放程度达97%。服务业开放23项,加上之前的138项,开放程度为51%。可见,相对于制造业,服务业的开放程度还远远不如,特别是在金融领域,开放程度还有望推进。已经盼望了一年的第四波松绑,还在台相关部门审查中,但预计服务业开放比率不超过60%。
3. 服务行业开放深度有限
对于台湾对大陆企业开放的程度,在ECFA中,大部分未超过或未达其WTO承诺开放的条件。台湾的服务行业发展较大陆起步早,起点高,竞争激烈,入台经营十分不易,这难免降低了大陆企业投资台湾服务行业的积极性。如今,台湾方面又对对台投资的大陆企业做出了一些限制性措施,比如,在台湾开设旅行社的大陆商家,仅限岛内旅游,并不能接待大陆游客,明显与其他岛内商家处于不对等地位,经营状况更为困难。据笔者所在的团队对厦门陆岛有限公司的采访,其总裁吴总指出,目前赴台的大陆企业,90%以上都处于亏损状态,部分有政府背景的企业投资台湾更多的是政治意义,而非经济意义。
4.入台企业人员配置、土地等问题
根据2010年《大陆地区专业人员来台从事专业活动许可办法》与《大陆地区人民来台从事商业活动许可办法》规定,陆资来台设立分公司或子公司,专业人员来台最多不超过7人,且大部分员工需为台湾当地人士。据统计,台湾平均工资比大陆平均工资高100%以上,且严格遵循朝九晚五制,不允许加班,这就造成了入台服务行业的成本过高等问题。再者,台湾的土地为私有制,土地价格极高,并且大陆企业购买的限制大,需经层层审批,目前暂无大陆企业成功合法取得土地。
微观视角研究
第二部分从ECFA文件具体入手,根据ECFA中“第四条 服务贸易”的布局,逐条分析当前陆资入台的服务业现状、问题、并提出一些建议。以下为ECFA中关于服务业合作的原文内容:
1) 双方同意,在第八条规定的“服务贸易早期收获”基础上,不迟于本协议生效后六个月内就服务贸易协议展开磋商,并尽速完成。
2) 服务贸易协议的磋商应致力于:
1. 逐步减少或消除双方之间涵盖众多部门的服务贸易限制性措施;
2. 继续扩展服务贸易的广度与深度;
3. 增进双方在服务贸易领域的合作。
3) 任何一方均可在服务贸易协议规定的开放承诺的基础上自主加速开放或消除限制性措施。
该条的意义显而易见,任何有关开放更多投资领域、消除限制性措施、招商引资、建立解决争端机制的出发点都是好的,都是有利于两岸和平发展的大局,不仅是在经济意义上,更在于政治、外交、国家地区安全等战略意义。